DE 2024Q3 財務分析
關鍵指標
關鍵指標
DE 10-Q 財務分析
Summary
| 指標 | Q3 2024 | Q3 2025 | 變化 |
|---|---|---|---|
| 營收 (Revenues) | $227 | $988 | 335.2% |
| 淨利 (Net income) | $227 | $988 | — |
| 淨利率 (Net margin) | — | 100.0% | — |
| 營運利潤率 (Op margin) | — | N/A | — |
| 毛利率 (Gross margin) | — | -535.6% | — |
| 年化 ROE (9M) | — | 15.1% | — |
| 自由現金流 Q3 (FCF) | — | N/A | — |
| FCF 利潤率 | — | N/A | — |
金額單位：百萬美元
估值（純公式計算，無 AI 模型）
輸入股價：$623.61，稀釋股數：988 百萬股
| 指標 | 數值 | 說明 |
|---|---|---|
| 市值 (Market Cap) | $616.13 B | 股價 × 股數 |
| P/E（年化） | 155.9x | 股價 / 年化 EPS |
| P/B | 23.4x | 市值 / 股東權益 |
| P/S（市銷率） | 155.9x | 市值 / 年化營收 |
| PEG | 0.47 | P/E ÷ 淨利增長率（335.2%） |
股價分級表（5% 一檔，上下各 10 級）
| 等級 | 變幅 | 股價 | P/E | PEG | 研判 |
|---|---|---|---|---|---|
| -10 | -50% | $311.81 | 78.0x | 0.23 | 極吸引 |
| -9 | -45% | $342.99 | 85.7x | 0.26 | 極吸引 |
| -8 | -40% | $374.17 | 93.5x | 0.28 | 極吸引 |
| -7 | -35% | $405.35 | 101.3x | 0.30 | 極吸引 |
| -6 | -30% | $436.53 | 109.1x | 0.33 | 極吸引 |
| -5 | -25% | $467.71 | 116.9x | 0.35 | 很吸引 |
| -4 | -20% | $498.89 | 124.7x | 0.37 | 很吸引 |
| -3 | -15% | $530.07 | 132.5x | 0.40 | 很吸引 |
| -2 | -10% | $561.25 | 140.3x | 0.42 | 吸引 |
| -1 | -5% | $592.43 | 148.1x | 0.44 | 吸引 |
| +0 | +0% | $623.61 | 155.9x | 0.47 | 合理 |
| +1 | +5% | $654.79 | 163.7x | 0.49 | 偏高 |
| +2 | +10% | $685.97 | 171.5x | 0.51 | 偏高 |
| +3 | +15% | $717.15 | 179.3x | 0.53 | 偏高 |
| +4 | +20% | $748.33 | 187.1x | 0.56 | 高危 |
| +5 | +25% | $779.51 | 194.9x | 0.58 | 高危 |
| +6 | +30% | $810.69 | 202.7x | 0.60 | 高危 |
| +7 | +35% | $841.87 | 210.5x | 0.63 | 極高危 |
| +8 | +40% | $873.05 | 218.3x | 0.65 | 極高危 |
| +9 | +45% | $904.23 | 226.1x | 0.67 | 極高危 |
| +10 | +50% | $935.41 | 233.9x | 0.70 | 極高危 |
- 等級 -10 ~ -6：極吸引（跌 30%~50%）
- 等級 -5 ~ -1：很吸引～吸引（跌 5%~25%）
- 等級 0：現價合理
- 等級 1 ~ 3：偏高（升 5%~15%）
- 等級 4 ~ 10：高危～極高危（升 20%~50%）
以上為 5% 分檔技術區間參考，非買賣建議。
以上估值由財報數字與股價直接計算，供投資參考。
參考：富途—4大估值方法
財務專家分析
結構化評分
綜合評級：中性（4.5/10）
表現中等，建議關注短板指標與後續業績趨勢。
盈利能力：1.5/3
- 毛利率 -535.6% 低於 40%
- 淨利率 100.0% 優秀（>20%）
- ROE 15.1% 良好
現金流：0/3
- CapEx/淨利 252% 偏高
成長性：2/2
- 營收 YoY 335.2% 強勁
- 淨利 YoY 335.2%
估值：1/2
- P/E 155.9x 偏高
- PEG 0.47 偏低估
專家解讀
綜合評價：中性（4.5/10 分）。表現中等，建議關注短板指標與後續業績趨勢。
盈利能力：毛利率、淨利率與 ROE 均達富途/巴菲特參考門檻，反映定價能力與資本運用效率佳。
現金流：自由現金流強勁，但 CapEx 佔淨利比例較高，符合科技公司數據中心投資特性，需持續關注資本效率。
成長性：營收與淨利維持雙位數 YoY 增長，反映業務擴張與獲利能力同步提升。
估值：PEG 0.47 低於 1，相對於淨利增長率，估值尚屬合理；P/E 155.9x 反映市場對成長的溢價。
以上為框架驅動之專家解讀，非 AI 生成。設定 OPENAI_API_KEY 可啟用 AI 解讀。
投資建議
綜合結論：估值偏高，建議觀望或等待回調。
建議動作：暫不追高，可考慮於 $530.07 以下再評估。
參考價位：
- PEG = 1 之參考價：$1,340.97
- 等級 -2（跌 10%）：$561.25
- 等級 -3（跌 15%）：$530.07
主要理據：
- PEG 0.47
- P/E 155.9x 偏高
風險提示：
- CapEx/淨利 252% 偏高，資本開支壓力大
- 以上估值以單季財報年化推算，具季節性與波動，僅供參考
本建議由結構化規則產生，不構成投資建議。投資決策請自行判斷風險。
Highlights
- 營收 YoY 增長 335.2%，增長強勁
- 淨利率 100.0%，盈利能力佳
- 年化 ROE 約 15.1%
免責聲明：本分析僅供參考，不構成投資建議。投資決策需自行判斷風險。